De ChatGPT à l’innovation : les consommateurs, force motrice du triomphe de l’IA
L’adoption enthousiaste par les consommateurs des outils d’IA, tels que ChatGPT, a intégré la technologie dans la vie quotidienne et dans l’économie.
La première vague d’opportunités d’investissement a ciblé les entre- prises opérant dans les infrastructures de l’IA. La deuxième vague va se tourner davantage vers les entreprises qui utilisent l’IA pour améliorer leur efficacité et réduire leurs coûts, tandis que la troisième vague ciblera la promotion des innovations à long terme.
L’essor de l’intelligence artificielle en 2024
Le thème de l’intelligence artificielle (IA) a dominé le monde de l’investissement au premier semestre 2024, en particulier dans les secteurs liés à la technologie. Le marché boursier est fasciné par la stratégie « picks, shovels and gold pan », avec des entreprises telles que Nvidia, Micron Technology, Arista Networks, Broadcom et Microsoft qui ont réalisé des bénéfices financiers significatifs. Depuis l’intro- duction de ChatGPT à la fin de l’année 2022, cette approche d’investissement, axée sur les infrastructures et les technologies essentielles, s’est avérée très fructueuse. Le succès indéniable de l’IA est dû, en grande partie, à son adoption enthousiaste par les consommateurs, qui ont intégré l’IA dans leur vie quotidienne et dans l’économie en général grâce à la facilité d’utilisation de ChatGPT.
La stratégie « picks, shovels and goldpan »
La stratégie d’investissement « picks, shovels and goldpan » (pioches, pelles et batée), qui prend son nom des outils de la Ruée vers l’or en Californie, se concentre sur l’investissement dans des technologies et des services au profit d’une industrie, plutôt que d’un produit final. Cette approche réduit les risques associés au marché du produit final, tout en bénéficiant de la croissance globale de l’industrie. Lors de la Ruée vers l’or en Californie de 1848, des milliers de chercheurs d’or, connus sous le nom de ‘49ers, ont afflué à San Francisco et dans les régions environnantes, dans l’espoir de faire fortune. Cela a finalement permis d’extraire environ 2 milliards de dollars d’or, mais peu de mineurs se sont enrichis. Les véritables profits ont été obtenus par ceux qui vendaient aux mineurs des fournitures essentielles, comme des pioches, des pelles et des batées.
La voie vers les rendements de l’IA en dehors de la couche d’infrastructures
Le potentiel de l’IA s’étend au-delà des entreprises « pioches, pelles et batée», à celles qui appliquent l’IA dans leurs activités. Dans cette catégorie, on distingue deux grandes vagues d’investissement, la première étant davantage axée sur le court terme et donc plus tangible que la seconde. La première vague cible les entreprises qui utilisent l’IA pour renforcer leur efficacité, augmenter leur productivité et réduire leurs coûts en optimisant leurs opérations et en améliorant leurs processus. Les entreprises technologiques qui seront les premières à en bénéficier sont les éditeurs de logiciels disposant d’une large clientèle et de vastes canaux de distribution, comme Salesforce, ServiceNow et Adobe. La deuxième vague se concentre sur le potentiel à long terme de l’IA pour créer des produits, des services et des industries entièrement nouveaux, de la même manière que des innovations telles qu’Uber, YouTube, les médias sociaux et les services bancaires mobiles ont émergé lors des périodes initiales de l’Internet. L’identification de ces gagnants à venir en est encore à ses débuts et il est possible que les futurs acteurs clés n’aient pas encore été constitués.
Applications actuelles de l’IA dans le commerce électronique et la publicité numérique
Le commerce électronique et la publicité numérique sont deux des sous-secteurs du paysage technologique où l’IA a déjà réalisé des progrès significatifs. Il est intéressant de noter que les consommateurs ne sont pas toujours conscients de l’utilisation de l’IA.
L’IA a révolutionné le secteur de la vente au détail et du commerce électronique en optimisant les opérations et en améliorant l’expérience des clients. Les moteurs de recommandation, les systèmes de gestion des stocks et les solutions de gestion des entrepôts guidés par l’IA rationalisent les opérations, améliorent la planification de la main-d’œuvre en alignant les niveaux de personnel sur la demande prévue et augmentent les ventes. En analysant d’énormes quantités de données, l’IA permet de proposer des expériences d’achat personnalisées et une gestion efficace des stocks, en mettant à disposition au bon moment les produits appropriés.
Bien que les détaillants aient déjà adopté des stratégies numériques et de commerce électronique, l’IA incline la balance encore davantage vers un environnement numérique. Paradoxalement, les entreprises dont les coûts d’exploitation sont plus élevés peuvent être bien positionnées. La capacité de l’IA à améliorer l’efficacité dans les tâches répétitives et gourmandes en données peut conduire à des économies significatives des coûts d’exploitation, ce qui favorise l’augmentation des marges pour les détaillants. Les détaillants ayant adopté une stratégie dominante en matière de commerce électronique profiteront particulièrement de l’IA. Les principaux acteurs du commerce électronique aux États-Unis, comme Amazon, Walmart, eBay et Target, verront des augmentations significatives de l’efficacité grâce à l’IA.
À l’instar des secteurs de la vente au détail et du commerce électronique, le secteur de la publicité numérique utilise également l’IA depuis des années. Les dépenses mondiales en publicité en ligne dépassent 650 milliards de dollars, avec Google en tête (~39 %), suivi par les plateformes Meta (~23 %), Amazon (~9 %) et Alibaba (~6 %). Ces acteurs majeurs investissent massivement dans toute la chaîne de l’IA, de l’infrastructure matérielle et cloud jusqu’aux modèles fondamentaux d’IA et aux logiciels, et appliquent activement l’IA dans leurs activités de publicité en ligne. La publicité programmatique, que l’IA utilise pour mettre en relation les annonceurs et les éditeurs, et les publicités basées sur la localisation sont quelques exemples de l’impact de l’IA. Les algorithmes d’IA analysent le comportement et les préférences des consommateurs pour leur présenter des publicités ciblées, augmentant ainsi l’efficacité des campagnes publicitaires et maximisant la rentabilité pour les annonceurs. The Trade Desk est une entreprise remarquable à cet égard, qui se distingue des géants traditionnels. Elle utilise des algorithmes d’IA et d’apprentis- sage automatique pour optimiser le placement des annonces et les prix des offres en temps réel, afin de garantir que les annonceurs obtiennent le meilleur rapport qualité-prix pour leurs dépenses.
L’IA générative, appliquée par de grandes firmes de publicité et de communication comme WPP, Omnicom
Group, Publicis Groupe et Interpublic Group, réduit considérablement le temps et les ressources nécessaires à la création des publicités. Cette technologie permet à ces éditeurs de produire des contenus de haute qualité plus rapidement et à moindre coût. L’efficacité qui en résulte se traduit par des économies de coûts pour les annonceurs utilisant la plateforme de The Trade Desk, ce qui leur permet d’allouer davantage de ressources au placement et au ciblage des annonces.
Réflexions finales : Le pouvoir de l’adoption par les consommateurs
Si nous réfléchissons à l’impact transformateur de l’IA en 2024, nous constatons que la technologie à elle seule n’est pas le moteur unique de la réussite. Le véritable pouvoir de la croissance et de l’intégration de l’IA dans l’économie est entre les mains des consommateurs. Leur adoption enthousiaste d’outils alimentés par l’IA comme ChatGPT a catapulté la technologie dans la vie quotidienne et l’a convertie en un élément incontournable de l’économie au sens large. Les entreprises qui re- connaissent et exploitent cette dynamique des consommateurs seront bien placées pour prospérer dans un avenir propulsé par l’IA. La technologie est importante, mais l’adhésion du consommateur est une pièce cruciale du puzzle si l’on vise une croissance et une innovation durables dans le paysage de l’IA.
Siddy Jobe